1. 國債收益與那些因素有關，與當前經濟策略有沒有關系
okaybby:你好!!國債收益率期限結構特徵可用收益率曲線來描繪。收益率曲線是在以期限長短為橫坐標，以收益率為縱坐標的直角坐標繫上顯示出來。主要有三種類型：第一類是正收益曲線（或稱上升收益曲線），其顯示的期限結構特徵是短期國債收益率較低，而長期國債收益率較高。第二類是反收益曲線（或稱下降收益曲線），其顯示的期限結構特徵是短期國債收益率較高，而長期國債收益率較低。這兩種收益率曲線轉換過程中會出現第三種形態的收益曲線，稱水平收益曲線，其特徵是長短期國債收益率基本相等。當然在現實市場上還可以看到先上升後下降形態，或先下降後上升形態，或波浪狀形態，這些都是以上三種形態的變種，本文暫不作討論。那麼，影響收益率期限結構特徵有哪些因素呢？
首先，流動性偏好因素。貨幣具有高流動性的特徵，可以作出各種投資選擇，而一旦確定了某一投資品種，就失去了它的流動性，也就失去了其它獲利機會。人們都有流動性的偏好，以便隨時可投入收益率更高的品種。投資短期國債，流動性喪失也短些，國債兌現後又恢復了流動性；投資長期國債則要到較長時期兌付國債後才能恢復流動性。所以，如果收益率相等，投資者寧願作多次短期投資也不願意投資長期國債。於是短期國債價格會上揚收益率會下降，而長期國債價格會趨疲收益率會提高。所以在流動性偏好因素影響下，收益率期限結構特徵是短期國債收益率低，長期國債收益率高，即呈現正收益曲線形態。 中國會計網
第二，對市場的預期因素。如果預期未來市場收益率會變動，那麼這種預期對收益率期限結構會產生影響。當預期近期國債收益率會下降時，便會認為目前的收益率相對高了，購買短期國債只能獲取短期相對較高的收益率，國債到期，再要投資，只能獲取已經下降了的收益率了。而購買長期國債，就能獲取長期相對較高的收益率，一旦市場收益率如預期的下降了，長期國債就能獲取豐厚的收益率。所以投資者會競相投資長期國債，其價格就會上升，收益率就會下降。這種市場預期因素的作用，使市場收益率結構特徵是短期收益率高，而長期收益率低，顯示的收益曲線形成是反收益曲線。當預期近期市場收益率會上升時，情況正好相反，收益率期限結構特徵是短期收益率低，長期收益率高，顯示出正收益曲線形態。
第三，市場分割因素。債券市場有時會存在分割現象。受到法律、條例和投資習慣的限制，有些資金專門作短期國債投資，而有些資金專門作長期國債投資，相互間存在較小的替代性。這樣就形成了相對分割的市場：短期國債市場、中期國債市場和長期國債市場。這種因素對收益率期限結構影響主要取決於各個市場的資金供求情況，收益曲線形態不定。應該指出的是，就我國國債市場而言，尚不存在市場分割的傾向，此文暫不作討論。就前兩個因素而言，流動性偏好因素始終存在。而市場預期因素只有在銀行利率、周邊市場、市場效率及銀根狀況等因素發生變化時才會起作用。兩種因素同時作用於收益率期限結構：當預期市場收益率會下降，流動性偏好因素起著抵消作用；當預期市場收益率會上升，流動性偏好因素會有交互作用。決定收益率預期的因素不少，但由於我國居民資金投資渠道較少，作一項投資時，更多地與銀行利率比較，所以在諸多影響收益率預期因素中，最主要的還是對銀行利率的預期
2. 我國國債的收益率為什麼會高於銀行存單的收益率
因為我國的銀行即使倒閉，國家也會全額賠付個人存款，所以存款的風險和國債一樣，如果國債利率低大家都去存款了（存款手續方便），國債就賣不出去了。
3. 國債收益率的分類
對於投資者而言，比較重要的收益率指標分別有以下幾種： 到期收益率是指能使國債未來的現金流量的現值總和等於市場價格的收益率。到期收益率是最重要的收益率指標之一。計算國債的到期收益率有以下幾個重要假設： （1）持有國債直至到期日；（2）利息所得用於再投資且投資收益率等於到期收益率。
到期收益率的計算公式為：
V=C1/（1+i）+C2/（1+i）^2+…+Cn/（1+i）^n+Mn/（1+i）^n
到期收益率的計算較復雜，可利用計算機軟體或載有在不同價格、利率、償還期下的到期收益率的債券表求得。在缺乏上述工具的情況下，只能用內插法求出到期收益率。
例如：2000年6月14日696國債的市場價格為142.15元，未償付期限為6年，則到期收益率可計算如下：
142.15=11.83/（1+i）+11.83/（1+i）^2+11.83/（1+i）^3+11.83/（1+i）^4
+11.83/（1+i）^5+11.83/（1+i）^6+100/（1+i）^6 （1）
採用內插法，先假設i=4%，則（1）式右邊為：
V1=11.83/（1+0.04）+11.83/（1+0.04）^2+11.83/（1+0.04）^3+11.83/（1+0.04）^4+11.83/ （1+0.04）^5+11.83/（1+0.04）^6+100/（1+0.04）^6=141.05<142.15
說明到期收益率小於4%，再假設i=3%，則（1）式右邊為：
V2=11.83/（1+0.03）+11.83/（1+0.03）^2+11.83/（1+0.03）^3+11.83/（1+0.03）^4+11.83/ （1+0.03）^5+11.83/（1+0.03）^6+100/（1+0.03）^6=147.83>142.15
說明到期收益率介於3%-4%之間，運用內插法，可求出到期收益率：
（4%-i）/（4%-3%）=（141.05-142.15）/（141.05-147.83）
可求出i=3.84%。 投資者通常更關心在一定時期內持有國債的收益率，即持有期收益率。
持有期收益率的計算公式為：i=（P2-P1+I）/P1
其中，P1為投資者買入國債的價格，P2為投資者賣出國債的價格，I為持有期內投資者獲得的利息收益。
例如：投資者於2000年5月22日以154.25元的價格買入696國債（000696），持有一年至2001年5月22日以148.65元的價格賣出，持有期間該國債付息一次（11.83元），則該國債的持有期收益率為：
i=（148.65-154.25+11.83）/154.25=4.04%
4. 什麼是國債收益率
「國債收益率是指投資於國債債券這一有價證券所得收益占投資總金額每一年的比率。按一年計算的比率是年收益率。一般國債年收益率為4%-5%。
5. 在我國為什麼國債的收益率高於銀行存單的收益率
不一定會高於銀行的收益率，只是以銀行利率為參照；銀行利率和國債利率都是可以上下浮動的，當然已發行的國債的利率是不變的，因為國債是固定利率；有時候會出現國債利率低於同期銀行存款利率的情況，例如銀行加息；這個時候人們就會拋售國債轉存銀行或者等待新發行的國債，那麼賣國債的人多了，國債價格自然下跌，國債價格下跌必然使其收益率上升，因為他們的關系是反向的，從而和銀行利率看齊。
6. 中國債券收益率曲線的顯現特點
1、以嚴格的市場客觀、中立角度進行構建。
2、收益率曲線品種齊全。
3、數據源豐富且可靠性強。
4、收益率曲線的目的明確、針對性強。
5、收益率曲線的構建模型適用性強、且准確性高。
7. 國債收益率高嗎
我國目前發行的國債有兩種類型，一種為儲蓄國債，一種為記賬式國債。在收益率上，儲蓄國債相對較高，而且相對固定，比如今年和2018年發行的儲蓄國債，3年期的收益率均為4%，5年期的均為4.27%。
而記賬式國債的收益率則相對較低，而且經常變化，比如本周三（6月12日）即將發行的一期5年期的記賬式國債，票面利率就只有3.19%。記賬式國債的收益率除了票面利率外，還有一個市場利率，票面利率一旦確定就不會改變，市場利率則會隨著國債價格的變化而變化。國債價格上漲，市場利率下跌，反之則市場利率上漲。通常購買國債所獲得的收益主要是由市場利率決定的
8. 我國目前的長期國債收益率是多少
30年期國債沒有交易，無法知道其現在的價格從而計算其收益率；不過利率可以告訴你，跟收益率應該差不多：2008年記賬式(六期)國債，期限30年，票面年利率為4.50%；2007年記賬式(六期)國債，期限30年，票面年利率為4.27%。
20年國債的收益率，大約在4.2%——4.4%之間；你可以到和訊債券頻道去查詢，和訊是國內比較權威和專業的財經網站，其數據比較真實：http://bond.money.hexun.com/data/
9. 我國目前的長期國債收益率是多少
是憑證式還是記賬式啊? 最近的憑證式國債是1.7%;記賬式1.9%——2.0%左右